更新时间：2019-06-08
据IPO早知道消息，北京时间6月7日晚，万达体育集团有限公司（以下简称“万达体育“）正式向美国证券交易委员会递交了F-1文件。招股书显示，万达体育欲以“WSG”为代码登陆纳斯纳克，最高募资金额为5亿美元。
万达体育计划以ADS形式发行A类普通股，并在发行后由万达文化产业集团或万达文化间接持有其100%的B类普通股。包括摩根士丹利、德意志银行、花旗银行、海通国际、中金公司以及中信里昂证券在内的6家投行共同担任承销商。
截止到2018年12月31日，万达体育旗下覆盖326项大众体育赛事，160多项赛事版权，品牌客户超过750家，媒体转播机构120余家。
正如C叔在一周前获知的那样（独家 | 万达体育即将赴美上市，近期将总额10亿股权质押给盈方），万达体育此次IPO的主要资产为盈方体育和世界铁人三项公司（WEH），并成立了搭建了VIE架构的万达体育有限公司及其子公司（简称“WSC“）。
因此，在一定程度上，此次拟上市的万达体育可以视作是一家集聚赛事、媒体和营销于一体的平台。
招股书援引弗若斯特沙利文的报告称，全球体育媒体和赛事市场预计将从2018年的1790亿欧元增长到2022年的2240亿欧元，复合年增长率约为5.9％，同时在奥运会、世界杯、欧洲杯等重大体育赛事举办的年份，整个市场会呈现更高的增长率。
此外，报告还指出，万达体育在群众体育赛事市场中取得了领先地位，主要表现为：一、基于2018年全年收入，是全球最大的群众体育赛事提供商；二、基于2018年全年举办的赛事数量和收入，是全球最大的铁人三项和山地自行车赛事提供商；三、基于2018年全年收入，WEH旗下的IRONMAN和IRONMAN 70.3品牌是全球群众体育赛事市场中最大的品牌。
从2014年至2018年，全球参与体育赛事的群众已从约6.2亿增长到约7.44亿，复合年增长率为4.7％，预计到2022年可达约8.78亿。
财务数据显示，2016年至2018年，万达体育的年收入分别为8.77亿欧元、9.55亿欧元和11.30亿欧元；毛利润分别为2.77亿欧元、3.31亿欧元和3.65亿欧元；毛利率为31.6%、34.6%和32.4%。
不过，截至3月31日，2019年的收入较2018年同期相比，从2.34亿欧元增长至2.47亿欧元，亏损0.864亿欧元，毛利润也从0.82亿欧元减少至0.60亿欧元，毛利率也从34.9%降低至24.5%。
为此，万达体育给出的说明是主要因为重大体育赛事的周期性导致，2018年是上一个世界杯周期的结束，2019年又是下一个周期的开始，因此会对收入和成本产生较大的影响。
万达体育表示，本次募集的资金将主要用于偿还与集团重组相关的贷款本利和，剩余的资金会实施增长战略和一般企业用途，即尝试更多的战略投资，不过尚未确定合适的机会及标的。
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一、具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于100万元且符合下列相关标准的单位和个人：
1、净资产不低于1000万元的单位；
2、个人金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。（前款所称金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、保险产品、期货权益等。）
二、下列投资者视为合格投资者：
1、社会保障基金、企业年金、慈善基金；
2、依法设立并受国务院金融监督管理机构监管的投资计划；
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4、中国证监会规定的其他投资者。
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